فوركس تداول مبادلة الوضوح

مقايضة العملات بريكينغ دون تبادل العملات يمكن إجراء تبادل العملات بعدة طرق. إذا كان هناك تبادل كامل لرأس المال عند بدء الصفقة، يتم عكس الصرف في تاريخ الاستحقاق. إن آجال مقايضة العملات قابلة للتداول لمدة 10 سنوات على الأقل، مما يجعلها طريقة مرنة جدا للعملات الأجنبية. يمكن أن تكون أسعار الفائدة ثابتة أو عائمة. خلفية تم تبادل العملات في الأصل للالتفاف على ضوابط الصرف. وبما أن معظم الاقتصادات المتقدمة النمو قد ألغت الضوابط، فإنها تتم بصورة أكثر شيوعا لتحوط الاستثمارات الطويلة الأجل وتغيير تعرض أسعار الفائدة للطرفين. عادة ما يتم التعبير عن التسعير على أنه سعر ليبور زائد أو ناقص عدد معين من النقاط، بناء على منحنيات سعر الفائدة عند البداية ومخاطر االئتمان للطرفين. تبادل املبالغ في مبادلة العمالت، يتفق الطرفان مسبقا على ما إذا كانا سيتبادلان املبالغ الرئيسية للعملتني في بداية املعاملة. ويخلق المبلغان الرئيسيان سعر صرف ضمني. على سبيل المثال، إذا كان تبادل يتضمن تبادل 10 مليون مقابل 12.5 مليون، وهذا يخلق سعر صرف اليورو مقابل الدولار الأمرييك 1.25. وعند الاستحقاق، يجب استبدال المبلغين الرئيسيين نفسه، مما يخلق مخاطر أسعار الصرف حيث أن السوق ربما انتقلت من 1.25 في السنوات الفاصلة. العديد من المقايضات تستخدم ببساطة المبالغ الرئيسية الافتراضية. مما يعني أن المبالغ الرئيسية تستخدم لحساب الفائدة المستحقة والمستحقة الدفع كل فترة ولكن لا يتم تبادلها. تبادل أسعار الفائدة هناك ثالثة تباينات في أسعار الفائدة: سعر ثابت إلى معدل عائم ثابت بسعر فائدة متغير أو سعر ثابت إلى سعر فائدة متغير. وهذا يعني أنه في مبادلة بين اليورو والدولار، يمكن للطرف الذي يقع على عاتقه التزام مبدئي بدفع سعر فائدة ثابت على قرض باليورو أن يتبادل ذلك بسعر فائدة ثابت بالدولار أو بسعر عائم بالدولار. وبدلا من ذلك، يمكن للطرف الذي يكون قرضه باليورو بسعر فائدة عائم أن يتبادل ذلك بسعر عائم أو ثابت بسعر الدولار. ويطلق على مقايضة سعرين عائمين أحيانا مبادلة أساس. عادة ما يتم احتساب مدفوعات أسعار الفائدة بشكل ربع سنوي ويتم تبادلها كل نصف سنة، على الرغم من إمكانية تنظيم المقايضات حسب الحاجة. عادة ما لا يتم خصم مدفوعات الفائدة لأنها بعملات مختلفة. برياك دون مقايضات أسعار الفائدة المبادلة في مقايضة أسعار الفائدة، يتبادل الطرفان التدفقات النقدية على أساس المبلغ الأصلي الافتراضي (هذا المبلغ غير متبادل فعليا) للتحوط ضد الفائدة أو مخاطر المضاربة. على سبيل المثال، يقول إن شركة أبك قد أصدرت للتو مليون دولار في سندات خمس سنوات مع معدل فائدة سنوي متغير يعرف باسم سعر الفائدة بين البنوك في لندن (ليبور) بالإضافة إلى 1.3 (أو 130 نقطة أساس). ليبور هو عند 1.7، منخفضة لنطاقها التاريخي، لذلك إدارة أبك حريصة على ارتفاع سعر الفائدة. وجدوا شركة أخرى هي شركة شيز التي ترغب في دفع سعر فائدة ليبور سنويا بالإضافة إلى 1.3 على أساس افتراضي قدره مليون دولار لمدة 5 سنوات. وبعبارة أخرى، سوف شيز تمويل دفعات أبجس الفائدة على أحدث إصدار السندات. في المقابل، يدفع أبك شيز معدل سنوي ثابت من 6 على القيمة الاسمية من 1 مليون لمدة خمس سنوات. وتستفيد شركة أبك من المبادلة إذا ارتفعت أسعار الفائدة بشكل ملحوظ على مدى السنوات الخمس المقبلة. فوائد شيز إذا انخفضت معدلات، البقاء شقة أو الارتفاع تدريجيا فقط. فيما يلي سيناريوهين لمبادلة أسعار الفائدة: 1 (ارتفاع سعر ليبور 0.75 سنويا، و 2 (ليبور يرتفع 2 في السنة. إذا ارتفع سعر ليبور بمقدار 0.75 في السنة، فإن إجمالي مدفوعات الفوائد لأصحاب السندات على مدى فترة الخمس سنوات هي 225،000: بمعنى آخر، فإن 75،000 أكثر من 150،000 أبك كانت ستدفع إذا بقيت ليبور ثابتة: تدفع شركة أبك شيز 300،000: ويتلقى 225،000 في المقابل (نفس مدفوعات فوائد أبكس لحاملي السندات). أبجديات صافي الخسارة على المبادلة يأتي إلى 75،000. وفي السيناريو الثاني، يرتفع سعر ليبور بمقدار 2 في السنة. هذا يجلب أبكس إجمالي مدفوعات الفائدة لحاملي السندات إلى 350،000 شيز يدفع هذا المبلغ إلى أبك، و أبك يدفع شيز 300،000 في المقابل. صافي أرباح الأبجديات على المبادلة هو 50،000. لاحظ أنه في معظم الحالات سيعمل الطرفان من خلال بنك أو وسيط آخر، الأمر الذي سيؤدي إلى خفض المقايضة. ما إذا كان من المفيد لكيانين للدخول في مبادلة أسعار الفائدة يعتمد على ميزتها النسبية في أسواق الإقراض المعدل أو العائم. مقايضات أخرى ال يجب أن تكون األدوات التي يتم تبادلها في مبادلة مدفوعات فوائد. وتوجد أنواع لا حصر لها من اتفاقات المقايضة الغريبة، ولكن الترتيبات المشتركة نسبيا تشمل مقايضات السلع، ومقايضات العملات، ومقايضات الديون، وعقود مقايضة العائدات الإجمالية. وتشمل مقايضات السلع تبادل سعر سلعي عائم، مثل سعر خام برنت الخام. بسعر محدد على مدى فترة متفق عليها. وكما يوحي هذا المثال، فإن مقايضات السلع الأكثر شيوعا تشمل النفط الخام. في مقايضة العملات. يقوم الطرفان بتبادل الفوائد والمدفوعات الرئيسية على الدين المقومة بعملات مختلفة. وخلافا لمبادلة أسعار الفائدة، فإن المبلغ الرئيسي ليس مبلغا افتراضيا، بل يتم تبادله مع التزامات الفائدة. يمكن أن تجري مقايضات العملات بين الدول: دخلت الصين في مبادلة مع الأرجنتين، مما ساعد الأخير على استقرار احتياطياته الأجنبية. وعدد من البلدان الأخرى. تتضمن مقايضة الدين وحقوق الملكية تبادل الدين مقابل حقوق الملكية في حالة شركة مساهمة عامة، وهذا يعني سندات للأسهم. بل هو وسيلة للشركات لإعادة تمويل ديونها. إجمالي مقايضات العائد في مبادلة العائدات الإجمالية. يتم تبادل العائد الإجمالي من الأصل بسعر فائدة ثابت. وهذا يعطي الطرف دفع سعر الفائدة الثابت لأسهم أسيتا الأساسية أو مؤشر على سبيل المثال دون الاضطرار إلى إنفاق رأس المال لإبقائه. فوريكس سواب A تبادل العملات الأجنبية هو أبسط نوع من تبادل العملات. وهو اتفاق بين طرفين لتبادل مبلغ معين من عملة واحدة بمبلغ مساو من عملة أخرى على أساس السعر الفوري الحالي. وبعد ذلك يقوم الطرفان بإرجاع المبالغ الأصلية التي تم تبديلها في تاريخ لاحق بسعر فائدة محدد. يقفل سعر الفائدة الآجل في سعر الصرف الذي سيتم فيه تبديل الأموال في المستقبل، مع تعويض أي تغييرات محتملة في أسعار الفائدة للعملات المعنية. وبالتالي، يخلق ذلك تحوطا للطرفين ضد التقلبات المحتملة في أسعار صرف العملات. وهذا يجعل مقايضات الفوركس مفيدة جدا للشركات متعددة الجنسيات والتصدير. الفئات: مبادلات الفوركس تعريف المقايضات هي فروق أسعار الفائدة وذات الصلة عادة في أسواق العملات. بطبيعة الحال، وسطاء الذين يقدمون كفد أيضا فرض أسعار المبادلة. إذا كنت تاجر داخل اليوم حيث يمكنك إغلاق الصفقات الخاصة بك بحلول نهاية اليوم، ومعدلات المبادلة ليست ذات صلة. ومع ذلك، إذا كنت تاجر سوينغ وتميل إلى الحفاظ على موقفكم مفتوحة على مدى فترة من الزمن، يجب الانتباه إلى أسعار المبادلة لأنها يمكن أن تضيف أو طرح كمية صغيرة، ولكن كبيرة لتجارة الخاص بك. وبما أن أسواق العملات تنطوي على شراء أو بيع متزامن لعملة واحدة إلى أخرى، فإن فرق سعر الفائدة الإرشادي لزوج العملات الذي تتداوله يحدد النتيجة. بالنسبة للمواقف بين عشية وضحاها، فإنك تحصل إما على مبادلة إيجابية (يتم إضافة معدل المبادلة إلى صفقتك) أو مبادلة سلبية (يتم خصم معدل المبادلة من صفقتك التجارية). يتم تعريف سعر المقايضة على أنه الفائدة المتغيرة بين عشية وضحاها للمراكز المفتوحة يتم احتساب أسعار المبادلة أو معدلات التمديد على أساس يومي، ويتم تطبيق سعر تبديل ثلاثي أو ثلاثي مقايضة كل يوم أربعاء. كيف يتم تحديد أسعار المقايضة من الناحية النظرية، عند شراء عملة ذات سعر فائدة أعلى وبيع عملة ذات سعر فائدة أقل، يتم تحميلك مبادلة إيجابية. وبالمثل، عند شراء عملة مع انخفاض سعر الفائدة وبيع العملة مع ارتفاع معدل الفائدة، يتم فرض عليك مبادلة سلبي. دعونا نقول كنت ترغب في شراء أودوس. نحن نعلم أن سعر الفائدة في أستراليا هو 2.5 في حين أن سعر الفائدة في الولايات المتحدة هو عند 0.5. لذلك عند شراء الدولار الأسترالي مقابل الدولار الأميركي، يتم محاسبتك 2.5 5 2 معدل المبادلة. ومع ذلك، عندما يتعلق الأمر التداول الفوركس الفعلي، لن تدفع لك المبلغ المحدد. وتحدد أسعار المقايضة بالمعدل الذي يرغب مقدمو السيولة في دفعه وبالتالي قد يختلف عن المعدلات الفعلية. كيفية التحقق من معدلات التمديد التي يتم تحصيل رسوم منك إذا كنت تتداول مع منصة MT4، فمن السهل للتحقق من أسعار مقايضة أزواج العملات. لتحديد معدلات المبادلة، انقر بزر الماوس الأيمن على زوج العملات في نافذة مراقبة السوق، انقر فوق الرموز وقم بتوسيع مجلد فوريكس لعرض قائمة أزواج العملات. ثم حدد زوج العملات وانقر فوق خصائص لعرض تفاصيل سعر المبادلة. ارجع إلى الشكلين 1 و 2 للحصول على رسم بياني يوضح كيفية عرض أسعار المبادلة لأزواج العملات في منصة التداول MT4. الشكل 1: أسعار المبادلة في MT4 الشكل 2: أسعار المبادلة، MT4 في المثال أعلاه، نحن نشاهد تفاصيل المبادلة لزوج العملات يورود. يمكن فهم معلومات المبادلة على النحو التالي: بالنسبة لعقد العقد الذي يبلغ 100000 (أو 1 لوت قياسي) يتم احتساب المقايضات على النحو التالي: بالنسبة للمراكز الطويلة (شراء يورود): المبادلات المشحونة هي -1.17 للمراكز القصيرة (بيع ورود): مقايضات مشحونة هي 0.89 لذلك اعتمادا على حجم العقد الخاص بك، يتم تعديل المبادلات وفقا لذلك. على سبيل المثال، إذا كنت تتداول صفقة صغيرة تبيع اليورو مقابل الدولار الأمريكي، فإنك ستتحمل 0.089 للمراكز الليلية. إذا كنت قد احتفظت بتداولك لمدة 7 أيام من الأسبوع، يتم تحصيل الرسوم منك 0.089 x 4 0.089 x 3 (أيام الأربعاء) مما يمنحك مبادلة إيجابية إجمالية قدرها 0.596 السبب في أن يتم تحصيل رسوم ثلاثة أضعاف يوم الأربعاء بسبب عدم وجود معاملات (أيام السبت والأحد) يجب أن تكون حقا ازعجت عن سوابرسولوفرز للتجار في اليوم الواحد، رولوفرز أثيرت الكثير من المشكلة، إلا إذا كنت تحتفظ المواقف الخاصة بك بين عشية وضحاها لفترة طويلة من الزمن. في مثل هذه الحالة، فإنه يدفع للنظر في المبادلات كنت يتم اتهام وضمان أنه لا يأكل كثيرا في الأرباح الخاصة بك. يمكن أن تكون المقايضات وسيلة إضافية لكسب الفائدة على المراكز المفتوحة، خاصة إذا تمت إضافة مقايضة إيجابية إلى موضعك. بهذه الطريقة، يمكنك على الأقل إدارة لتغطية أي عمولات أو ينتشر أن الوسيط الخاص بك قد تهمة لكم وبالتالي التجارة تقريبا مجانا. غير أن العمولات السلبية تضيف مبالغ صغيرة ولكنها إضافية إلى تكاليف التداول المدفوعة بالفعل.